Vláda Andreje Babiše (ANO) chce zatraktivnit třetí důchodový pilíř tak, aby i mladí lidé byli motivováni si co nejdříve začít spořit. Součástí by měly být nižší poplatky za správu a zhodnocení úspor, ale také možnost příspěvku od státu od nižší hranice úložky. Schillerová dodala, že proces legislativní úpravy už byl zahájen.

Schillerová se minulý týden střetla s bývalým ministrem práce a sociálních věcí Marianem Jurečkou (KDU-ČSL) ohledně zrušení růstu výše odvodů OSVČ. Jurečka tvrdil, že snížení záloh OSVČ o 715 Kč měsíčně znamená o 1652 Kč měsíčně nižší důchod (psali jsme zde). Schillerová s tím nesouhlasí a tvrdí, že lidé raději tyto peníze vloží na soukromé penzijní spoření. „První pilíř je nedotknutelný, ale disponibilních 715 korun měsíčně tam zkrátka dobrovolně kvůli svému důchodu nevložíte. To raději penzijko, dlouhodobý investiční produkt nebo jiné investice,“ uvedla Schillerová na X.

„Jednou z priorit naší vlády je zatraktivnění třetího pilíře, kde jsem zadala už konkrétní úkoly. Chceme pracovat na tom, že tam jsou velmi drahé poplatky, ale také motivovat lidi, aby si i v mladém věku začali spořit. Chápu, že mladé domácnosti řeší jiné problémy, než je spoření na důchod, protože splácí hypotéku a starají se o děti,“ uvedla Schillerová.

Schillerová se chce věnovat poplatkům za správu a zhodnocení úspor s cílem odstupňovat výši poplatků a už od menších úložek dát možnost příspěvku od státu. Mladým lidem, kteří si začnou spořit brzy, by to mohlo podle vlády přinést stovky tisíc korun navíc. „To je důležité, aby lidé nespoléhali jen na ten státní důchod. Proto je potřeba těmto lidem vytvořit vhodné podmínky,“ dodala s tím, že za minulé vlády podle ní odešlo ze třetího pilíře půl milionu lidí.

V současnosti vzniká nárok na státní příspěvek od klientského příspěvku 500 korun, od roku 2024 je pak maximální měsíční příspěvek od státu 340 korun oproti původním 230 korunám. Činí tak 20 % měsíčního vkladu klienta. Na maximální státní příspěvek lidé dosáhnou, pokud si spoříte měsíčně 1 700 Kč a více.

Ekonomové popisují ideální důchodový mix

Hlavní ekonom banky Creditas Petr Dufek pro Echo24 řekl, že proti posílení třetího pilíře nelze nic namítat, a to ani proti diskusi o poplatcích. „Bylo by ale žádoucí, aby s tím byla spojena i dostatečná osvěta, aby si více lidí uvědomilo vlastní odpovědnost za budoucnost. Implicitně asi většina chápe, že nemůže spoléhat pouze na státní penzijní systém, nicméně v objemu úspor na penzijních účtech to rozhodně vidět není. Už tu máme i DIP, ale potřeboval by víc zpropagovat,“ uvedl Dufek s tím, že většina peněz leží v transformovaných fondech, jejichž průměrný výnos dosáhl za posledních devět let opravdu jen symbolických 1,19 % ročně, a zdaleka tak nepokryl ani inflaci.

Hlavní ekonom společnosti XTB Pavel Peterka Echu řekl, že vysoké poplatky jsou zabijákem dlouhodobého investování, popřípadě spoření. „Tlak na jejich snížení je proto pochopitelný. Dalším zabijákem jsou různá omezení například rizikového profilu fondu popřípadě portfolia. Investiční horizont přípravy na penzi měříme v dekádách. Délka horizontu umožňuje podstoupit vyšší míru rizika například na akciových trzích,“ řekl Peterka s tím, že i levný DIP je na poplatcích násobně dražší než ETF na akciové indexy.

„Jsem přesvědčený, že vyšší atraktivita výnosů a další případné výhody by přesvědčili vysoký počet lidí, aby se finančně zajišťovali na stáří. A ono je potřeba, aby v zásadě každý začal ideálně s první výplatou investovat a spořit na penzi, protože vyhlídky současného důchodového systému jsou nevalné. Je velmi pravděpodobné, že dnešní třicátníci budou odcházet do penze později a budou mít nižší náhradový poměr, tedy nižší poměr penze ku průměrné mzdě. Vlastní prostředky tak pro pohodlný život budou nutností,“ dodal Peterka.

Ideální mix se liší podle věku investora i jeho averzi k riziku, popisuje Dufek. „Rovněž silně záleží na jeho znalostech a ochotě proniknout do ‚tajů‘ finančního světa. V každém případě by měl být člověk připraven na výrazný propad příjmů po nástupu do penze a mít k ruce sedmimístnou sumu úspor. Nejenom proto, aby nemusel spoléhat jen na penzi, ale také na to, že bude potřebovat ve stáří a v nemoci služby, které náš zdravotní a sociální systém už dnes kapacitně nezvládá. Je to asi kruté konstatování, ale čím dříve si to mladí lidé uvědomí, tím lépe. Čím dříve začnou, tím menší částku si budou muset takto odkládat bokem,“ uvedl Dufek.

Lidé podle Petra Dufka kromě klasického důchodu a různých penzijních spoření hodně spoléhají i na investice do nemovitostí, avšak měli by počítat s tím, že se naše demografie výrazně změní a s ní i zájem o byty a rodinné domy. „Nemluvě o tom, že kvalitativní požadavky na tyto nemovitosti v čase porostou s tím, jak se bude zpřísňovat evropská legislativa, a staré nemovitosti proto budou vyžadovat často i další dodatečné nemalé náklady,“ poukazuje Dufek.

Peterka řekl, že vlastní nemovitost je dobrá konzervativní složka portfolia. „Její využití k bydlení ve stáří pak odmaže nutnost platit nájem. V případě větší nemovitosti je možné ji pronajmout a sám se přestěhovat do skromnějšího bydlení. Rozdíl mezi inkasovaným a placeným nájmem jsou pak peníze k dobru,“ řekl Peterka s tím, že při dlouhém investičním horizontu je vhodné portfolio doplnit o mix nástrojů finančního trhu. Největší podíl by měl padnout na ETF, která sledují akciové indexy a pak akcie velkých stabilních společností a doplnit je o státní dluhopisy spolehlivých zemí. Pro zkušenější investory může podle něj 1 až 3 procenta portoflia tvořit bitcoin, který dodá portfoliu dynamiku.

Jeho souhlas se Schillerovou, že lidé raději investují peníze do soukromého penzijka, je pouze částečný, protože nejen OSVČ, ale úplně každý by si raději investoval peníze na svůj osobní investiční účet, než aby financoval průběžný důchodový systém, který vyplácí peníze stávajícím seniorům. „Zvlášť, když víme, že náš důchodový systém bude v budoucnu méně štědrý. Věk odchodu do důchodu se také pravděpodobně posune,“ uvedl Peterka.